Основным положением технического анализа выступает утверждение о том, что рынок развивается направленно: цены либо растут, либо падают, либо находятся в горизонтальном диапазоне. Поэтому выявление тренда (trend), или превалирующего направления движения цен является базой технического анализа и залогом успешной торговли.

Самый простой способ анализа изменения цен — взгляд на графическое представление их изменения. Существует несколько разных типов ценовых графиков. Для отображения ценовых колебаний, как правило, используют графики, отличные от простой линии. Их называют чартами (chart). Общим для всех графиков является то, что по горизонтальной оси (абсцисс) отсчитывается время, а по вертикальной оси (ординат) — изменение цен.

Временные интервалы при этом могут быть следующими:

• Недельный (Weekly)       
• Дневной (Daily)
• 6 - ти Часовой (6 Hourly)
• 4 - х Часовой (4 Hourly)
• 2 - х Часовой (2 Hourly)
• Часовой (Hourly)
• 30 - ти – минутный (30 Minutely)
• 15 - ти минутный (15 Minutely)
• 10 - ти минутный (10 Minutely)
• 5 - ти минутный (5 Minutely)
• Тиковый

«Молот и повешенный»

Свеча:

• a)       Тело находится в верхней части ценового диапозона. Цвет тела не имеет значения.
• b)       Нижняя тень в два раза длиннее тела.
• c)       У свечи нет верхней тени или она очень короткая.

Усиливающие факторы:

• a)       Чем длиннее нижняя тень, чем короче верхняя, чем больше тело – тем больше потенциал.
• b)       Хотя цвет тела и не имеет значения, но бычий цвет молота – больший бычий потенциал, медвежий цвет повешенного – больший медвежий потенциал.

Двухпериодный разворот первоначально взят из 2-дневной разворотной модели и, как подразумевает название, эта специфическая модель состоит из двух периодов. Я использую два периода и применяю эту модель ко всем торговым инструментам и временным форматам. Период может составлять как 1 минуту, так и 1 месяц, в зависимости от временного масштаба, который вы рассматриваете. Я люблю смотреть эту модель после сильного движения вверх или вниз. Она не работает в периоды консолидации.

Основные положения японского теханализа:

a)      В ходе коррекции цены возвращаются к окну.

b)    После появления трех окон вверх или трех окон вниз, весьма вероятно появление вершины (если три окна открываются при восходящей тенденции) или основания (если три окна открываются при нисходящей тенденции). Эта вероятность возрастает, если после третьего окна появляется какая-либо свеча или модель разворота (например, дожи, просвет в облаках или завеса из темных облаков).

Если после восьми или десяти новых максимумов или минимумов не происходит существенной коррекции, вероятность такой коррекции в ближайшем будущем очень велика.

Модели поглощения в свечном анализе. Бычья свечная модель поглощения включает две свечи - черную и белую. В бычьей модели тело второй белой свечи должно полностью поглотить тело первой черной свечи. Обратное правило (белая + черная) будет справедливым для медвежьей модели поглощения. Модель поглощения так же, как и другие свечные модели лучше всего работает в качестве модели продолжения (модель следования за трендом) в комбинации с другими методами прогнозирования, вроде уровней Фибоначчи и торговых систем, основанных на популярных индикаторах.

Фигуры, образуемые графиками, обычно сортируют по степени их важности для текущего тренда торгуемой валюты. Фигуры, свидетельствующие о предстоящем окончании тренда, известны как фигуры разворота. В противоположность им, фигуры на графиках, которые подтверждают, что тренд торгуемой валюты сохраняется, называются фигурами продолжения.

Наиболее важными фигурами разворота тренда являются:

• «Голова и плечи» и «Обратные голова и плечи».
• «Двойная вершина» и «Двойное дно».
• «Тройная вершина» и «Тройное дно».

    При техническом анализе имеется возможность наблюдать за графическими фигурами, подтверждающими текущий тренд. Такие фигуры известны как фигуры продолжения. Они отражают относительно короткий период консолидации. Прорывы из этих фигур происходят в направлении предыдущего движения тренда.

К наиболее важным фигурам продолжения относятся:

1. Флаги
2. Вымпелы
3. Треугольники
4. Клинья
5. Прямоугольники

Треугольники
Хотя этот вид графических формаций является довольно обычным на валютном рынке, они могут быть весьма трудными для анализа, учитывая две вещи: во-первых, существует давняя дискуссия относительно того, являются они или нет моделями продолжения, и во-вторых, потому что существуют различные типы этих формаций, которые необходимо учитывать, что не делает работу на сколько-нибудь легче. Но то, что я считаю действительно хорошим в них это то, что они являются весьма надежными моделями, которые дают нам сделки с хорошей степенью вероятности. Итак, давайте начнем с самых общих их особенностей и технических вопросов.

Если есть одна часть торговой задачи, которая остается немного неясной для трейдеров, то она связана с "трендом". В зависимости от того, с кем вы говорите, вы получите разные ответы. Однако, независимо от их ответов, критически важно, что вы получите правильный ответ в контексте того, как этот человек торгует. Неудача в правильной идентификации тренда может очень сильно уменьшить шансы на успех.

Прежде всего, необходимо определиться с тем, на каком временном масштабе вы планируете заключить свою сделку. Лично я имею только три варианта: 60-минутный, 240минутный или дневной график, поскольку это единственные три временных масштаба, которым я следую для поиска торговых установок. Как бы то ни было, огромное большинство сделок основывается на 60-минутном графике. Поэтому, давайте пока упростим нашу задачу, и не будем отвлекаться на другие временные масштабы, поскольку это может быть немного запутывающим.

Что влияет на курс валют? Цены на валютном рынке подвержены влиянию макроэкономических факторов, вроде инфляции, безработицы и промышленного производства. Информацию относительно подобных данных можно легко найти и основываясь на анализе этих экономических данных, трейдеры открывают позиции на рынке в целях получения прибыли.

Мечта любого трейдера поймать вершину или основание следующего основного тренда. Однако, слишком часто мы можем выбрать 8 из последних 3 оснований. Как часто мы слышим, "не пытайтесь поймать падающий нож", и то же самое верно по отношению к продаже при сильном восходящем тренде. Таким образом, вопрос остается: как мы можем узнать, завершилась ли текущая рыночная волна или это просто пауза в середине большего тренда в том же самом направлении? Как во многих случаях, использование множественных источников подтверждения сделок может помочь нам пропускать потенциальные ложные сигналы, и сохранить наш торговый капитал только для тех ситуаций, которые обеспечивают нам не только наибольшие шансы на успех, но также и самые благоприятные соотношения риска и вознаграждения.

Всякий раз, когда я вижу индикатор, о котором заявляют, что он имеет 80%-ую точность, то это всегда привлекает мое внимание. Мое любопытство становится сильнее, когда этот индикатор является старым как мир.

Я в своих статьях стараюсь написать о вещах, которые интересуют читателей в противоположность тем вещам, которые могут заинтересовать или не заинтересовать меня. Одна из таких востребованных тем - Индикатор "Вилы Эндрюса".

Торговля на прорывах является одной из наиболее захватывающих торговых стратегий, как для начинающих трейдеров, так и для профессионалов. Прорывы воплощают ценовое действие, поскольку цена перемещается быстро, и точка входа не должна быть столь уж точной, а прибыль только возрастает, однако здесь большинство трейдеров сталкивается с другой стороной прорывов - ситуацией, которую я люблю называть "быстрый разворот после прорыва".

Трейдеры имеют выражение для попыток захватить вершину или основание рынка - они называют это "пытаться поймать падающий нож". Как подразумевает выражение, это может быть совершенно опасным и обычно не рекомендуется. В данной статье предлагается метод, который может помочь снизить риск.

Весьма часто, цены входят в фазу консолидации и начинают двигаться в боковом диапазоне.
Когда это происходит, часто лучше для заключения сделки использовать повторный прорыв зоны скопления в направлении предыдущего тренда. Нет никакой разницы в анализируемых временных периодах. Выше был представлен пример на пятиминутном графике. Однако, тот же самый принцип будет применим на любом другом временном масштабе.

Если цена делает новый максимум во время восходящего тренда, то всегда существует вероятность, что цена продолжит двигаться выше. Единственная проблема заключается в том, что рынок может быть перекуплен в момент прорыва вверх и цена может начать двигаться вниз против тренда, вызывая срабатывание стоп-ордеров трейдеров, которые купили на прорыве. После того, как возникнет другая волна покупок, тренд продолжит двигаться к новым максимумам, но без тех, кто купил слишком рано во время ложного прорыва и был "остоплен".

Многие рынки в последнее время демонстрируют определенную долю казуистики. Многие трейдеры называют это раздражающим или ненадежным поведением. Действительно ли рынки сегодня настолько отличаются от рынков в прошлые годы?

Конечно это не так. Большинство рынков слегка взрываются и консолидируются точно так же, как и делали это большинство времени. Цены развивают тренды некоторое время и затем проводят бесконечные недели, тестируя более высокие и более низкие границы. Наше расстройство от игры на этом рынке в действительности является вопросом восприятия, а не действительности.

Когда цены колеблются в небольшом диапазоне, через какое-то время происходит формирование треугольника. Модель "треугольник" является одной из лучших торговых возможностей на финансовых рынках.

Мой любимый аспект треугольников - это то, что они обычно восстанавливаются вне стандартного уровня восстановления Фибоначчи в 61.8% и дезориентируют, таким образом, трейдеров. С точки зрения Волн Эллиотта, мы также видим как "волна E" прорывает как трендовую линию сопротивления/поддержки, так и 61.8%-й уровень Фибоначчи.

Существует гораздо больше применений соотношений Фибоначчи, нежели только восстановления, дуги, веерные линии и временные зоны! Каждый год разрабатываются новые методы, чтобы использовать в своих интересах странные тенденции рынка с помощью производных от золотого сечения. В данной статье мы обсудим некоторые из наиболее популярных альтернативных использований соотношений Фибоначчи, включая расширения, кластеры и модели Гартли, и посмотрим, как использовать их в сочетании с другими моделями и индикаторами.

Основы волновой теории

Теория волн Эллиотта представляет собой систему эмпирически выведенных правил для интерпретации поведения рынка. Согласно Эллиотту, при движении рынка происходит периодически повторяющееся с одинаковым ритмом чередование пяти волн в направлении основного тренда и трех волн в противоположном направлении. На восходящем тренде эти чередования «пять волн – три волны»образуют полный цикл бычьего рынка из восьми волн.

Ральф Нельсон Эллиотт разработал Теорию Волн Эллиотта в конце 1920-х годов, обнаружив, что на фондовых биржах, вопреки расхожим предположениям о несколько хаотических движениях, фактически все происходит несколько иначе. Он выяснил, что движения цен происходят повторяющимися циклами, которые связаны с эмоциями инвесторов в результате внешних воздействий, либо преобладающей массовой психологии в данный момент. Эллиотт заявил, что восходящие и нисходящие колебания массовой психологии всегда проявляются в одних и тех же повторяющихся моделях, которые он назвал "волны".

Его теория в некоторой степени основывается на Теории Доу, поскольку ценовые движения происходят волнообразно. Это было принято техническими аналитиками того времени, поскольку при фрактальном характере рынков, теория Эллиотта позволяла разложить и проанализировать рыночные движения с гораздо большей детализацией.

Общие принципы Волн Эллиотта.
Согласно теории Волн Эллиотта рынок всегда перемещается в последовательности из 5 импульсных волн в направлении глобального тренда и затем 3 коррекционных волн против тренда. Это - так называемая модель 5/3. Фактически, может быть более 5 импульсных волн, но мы всегда можем подразделить их на классическую модель 1-3-5.

Волны Эллиотта - это система правил для интерпретации поведения рынка. При движении рынка происходит периодически повторяющееся с одинаковым ритмом чередование пяти волн в направлении основного тренда и трех волн в противоположном направлении. Вся последовательность первых пяти волн называется импульсной, а трех последующих – корректирующей.

Импульсные или двигательные волны всегда двигаются с большим трендом и состоят из пяти волн, маркированных 1-2-3-4-5.

Подобно динамиту, периоды и модели консолидации на валютных рынках могут взрываться, приводя к великолепным прибыльным возможностям. Иногда наводящие на мысли о нерешительности рыночных участников, периоды консолидации являются отличной возможностью для того, чтобы захватить потенциальное прибыльное движение, потому что взрыв направленного действия, который последует затем, может продлиться в течение периода расширения. Понимание и торговля на моделях консолидации дают валютным трейдерам знание двух "преимуществ". Во-первых, трейдер может удерживать свою первоначальную позицию более короткое время, минимизируя, таким образом, риск удерживания позиций в случае более высокого процента за перенос позиции на другой день. Во-вторых, потенциальная прибыль от такой позиции может быть большой, если трейдер следует строгим, дисциплинированным правилам управления деньгами. Без надлежащего управления деньгами, трейдер может также столкнуться с проблемами. Здесь мы рассмотрим две различных модели консолидации и сделаем пошаговое объяснение, как торговать на них.

Теория Волн Эллиотта оказывает огромное влияние на поведение трейдеров на сегодняшних рынках, так что важно иметь, по крайней мере, общее представление относительно простых понятий, связанных с ее использованием.

Я не собираюсь давать вам полный обзор всей теории в одной статье, а попробую сделать нескольких простых намеков относительно того, как знание вероятного направления рынка может помочь вам в практической торговле.

Практическое применение теория Волн Эллиотта не означает подсчет волн (рыночных колебаний) и их маркировку (хотя вы можете делать это, если хотите). Намного более важными являются ценовые соотношения между колебаниями.

Классификация протяженных коррекций, описанная в литературе по волновому анализу, в настоящее время имеет следующий вид: тройные зигзаги (ТЗ); тройные тройки (ТТ); горизонтальные треугольники (Т). Они все имею единую волновую структуру 3-3-3-3-3. То есть, могут представлять собой некоторую комбинацию перекрывающих друг друга волновых коррекций более простых типов, включая различные типы зигзагов, плоскостей и треугольников.

Однако, действующие волны W, X, Y тройных зигзагов могут быть только зигзагами по определению (простыми, двойными или тройными). В тройных же тройках хотя бы одна действующая волна должна быть волновой плоскостью или треугольником. Таким образом, с точки зрения волновой структуры тройные зигзаги являются частным случаем тройных троек. Несмотря на это, наибольшее распространение на рынках FX получили именно тройные зигзаги, а не тройки.

Большинство трейдеров в определенный момент задавалось вопросом, является ли снижение цены рыночного инструмента, которым мы торгуем долгосрочным или про стой рыночной коррекцией. Некоторые из трейдеров торопятся закрывать свои длинные позиции в такой ситуации, чтобы после этого увидеть, как цена повышается к новым максимумам всего через несколько дней. Это создает неверие в свои силы и, к сожалению, является достаточно обычным сценарием, но этого можно избежать, если вы знаете, как идентифицировать и торговать на восстановления соответствующим образом.

Как знают все трейдеры, поддержка и сопротивление являются теми уровнями или точками, где сила предложения остановлена силой спроса, и эти точки фиксируются как зоны скопления. Чем большее количество раз цена касается этих уровней, тем сопротивление или поддержка является более надежной. Давайте посмотрим, как работают поддержки и сопротивления.