Ценовые гэпы и разворот тренда

Оглавление
Ценовые гэпы и разворот тренда
Страница 2

Довольно редко новый торговый день на валютном рынке Forex открывается резким скачком цен - гэп (окно или разрыв). Такие ситуации более характерны для фондовых рынков. Но когда открытие новых суток начинается с гэпа, многие валютные трейдеры привычно интерпретируют окно - как сигнал продолжения существующей тенденции, забывая о том, что гэп может означать и разворот рынка. Попробуем определить сигналы разворота тренда на основе двух часто появляющихся фигур на валютном рынке: однодневный и островной разворот.

Разворотные модели, которые рассмотрим в данной статье, чаще встречаются на восходящем тренде. Тенденции очень редко меняют свое направление резко. После длительного роста цены, начинается период падения цен, и когда волатильность становиться меньше и денежные потоки иссякают, то начинает зарождаться новый импульс, двигающий рынок в противоположном направлении. Так происходят все рыночные циклы. Однако в редких случаях одна неожиданная новость способна ускорить механизм разворота рынка.

Однодневный разворот - это начальная точка для большинства более крупных моделей разворота. После продолжительного роста, новый день открывается с разрывом, и в течение первых торговых часов цены продолжают расти. В течение дня ситуация на рынке кардинально меняется -цены "закрывают" разрыв.

Ценовые гэпы и разворот тренда на Форекс
Рис.1. Гэп (окно) - сигнал продолжения тренда с высокой волатильностью.

Однодневные развороты происходят по причине, что крупным инвесторам для закрытия позиций необходима большая ликвидность. Они понимают, что самый лучший способ закрытия сделок на покупку - закрытие сделки после выхода позитивных новостей. Другие "киты" валютного рынка охотнее продают валюту, когда котировки устанавливают рекордные пики, и все вокруг в восторге от высокой волатильности. После этого частные инвесторы в недоумении - почему позитивная новость привела к падению стоимости валюты. Через несколько часов котировки опять незначительно возвращаются к установленным максимумам. И несколько дней цена практически стоит на месте. Такая ситуация обычно является хорошей предпосылкой для разворота восходящего тренда. Через несколько дней цена уже и не собирается тестировать предыдущие вершины, а устремляется к новым минимумам (Рис.2). Для нисходящего тренда ситуация зеркальна - цена не пробивает сформированный гэпом минимум, а образовывает новые вершины (рис. 3), формируя бычью тенденцию.

Ценовые гэпы и разворот тренда на Форекс
Рис.2. Ценовой разрыв определил дальнейший разворот тренда.

В анализе японских свечей ценовые разрывы на открытии нового торгового дня между максимумом предыдущего дня и минимумом нового дня принято называть "гэп" или "окно". Чаще всего "окно" интерпретируется как сигнал о продолжении существующей тенденции, при условии, что цена преодолевает предыдущий максимум для восходящего тренда и минимум для нисходящего. Если цена не пробивает свою вершину, образованную в результате резкого скачка цен при наличии "окна", то необходимо сконцентрировать свое внимание на области консолидации цен, и ожидать изменения тренда. В период консолидации участники рынка либо закрывают позиции, либо выжидают наилучшего момента для открытия сделки в следующие дни, предполагая разворот тренда.

Зачастую такие развороты цены после "окна" это всего лишь событие одного дня, и не всегда ведут к развороту тенденции. Но можно выделить несколько общих признаков, по которым можно распознать грядущий разворот восходящего тренда:

1. в день, открывшегося с "окном", цена большую часть времени находиться в нижней части дневного диапазона.

2. цена открытия следующего дня после "гэпа" должна быть ниже цены закрытия предыдущего дня.

3. если следующий день открывается выше цены закрытия предыдущего дня, то необходимо дождаться других сигналов, подтверждающих разворот.

4. если цена в течение нескольких дней практически стоит на месте, то ожидайте формирования более сложной разворотной фигуры (рис.4).

Ценовые гэпы и разворот тренда на Форекс
Рис. 3. Разворот нисходящего тренда.

Обычно однодневный разворот является предпосылкой для формирования более сложной разворотной модели. Еще одна рыночная ситуация, очень похожая на однодневный разворот, поможет распознать будущий разворот восходящего тренда. Рыночная толпа под давлением собственных же эмоций, видя ускорение восходящего тренда, двигает рынок все выше и выше. И когда достигается новый рекордный максимум, рынок может обвалиться под собственной тяжестью. Модель островной разворот или эту модель еще называют "hole-in-the-wall" - эта рыночная ситуация при которой возникают благоприятные возможности для трейдинга.

Такая разворотная ситуация выглядит, как стремительное повышение цены и закрепление ее на новых максимумах в течение нескольких торговых сессий. Возможны ситуации, когда стремительному росту могло предшествовать и появление гэпа. После какого-то времени проведенного ценой на новых максимумах, следующий день открывается с гэпом, но не вверх, а в низ (рис.5). Также как и однодневный разворот, эта рыночная ситуация может означать дальнейшее падение котировок, если выполняются следующие условия:

- причина появления окна должна крыться в выходе противоречивых или шокирующих данных;
- появляется на откатах (коррекциях).

Ценовые гэпы и разворот тренда на Форекс
Рис.4. Однодневный разворот привел к формированию более сложной фигуры - двойная вершина.

В большинстве разворотных ситуаций на восходящем тренде с гэпом вниз или вверх - это первый признак формирования более сложной технической фигуры - двойная вершина. Но не всегда островной разворот является началом сильных нисходящих трендов. Достаточно часто можно наблюдать промежуточное движение цены, указывающее на формирование бокового тренда, до тех пор, пока гэп не будет заполнен, и цена устремиться к максимумам. Разные варианты островной модели отражают степень важности вышедших новостей, и означает последующее тестирование ценой своих уровней. Даже если выходят данные и они не столь интересны рынку, первый откат цены внутрь гэпа не заполняет его, то это способствует развитию хороший условий для открытия сделок на продажу с выставлением тейк-профита менее 50 пунктов, независимо от направления формирующейся тенденции. Можно открывать сделки с более "серьезным" профитом и позиция будет открытой более длительное время, при условии детального рассмотрения ситуации, и определения уровней поддержки и сопротивления. Эти уровни или линии тренда помогут определить технические цели валют и решить вопрос о величине тейк-профита.



 
« Пред. - Полосы Болинджера и экспоненциальная скользящая средняя   Индикатор ADX и прорыв графической модели - След. »

Популярное

Последние комментарии
Рейтинг Форекс / Forex сайтов Rambler's Top100