Торговля в направлении тренда - это, безусловно, хорошая тактика, но прежде чем входить в рынок, лучше дождаться, пока "слабые игроки" не будут выбиты из рынка. Причина этого в том, что вы никогда не знаете, когда эти трейдеры решат выйти из своих позиций, и потянут вас за собой. Модель "нокаута тренда" идентифицирует сильные тренды, из которых уже были выбиты "слабые игроки". Размещая свой ордер выше рыночной цены, у вас появляется возможность захватить прибыль, как только возобновится тренд.

Вот - правила для модели "нокаут тренда":

Для покупок: (для продаж все ровно наоборот).

1. Рынок должен находиться в сильном тренде, как определено компьютерными индикаторами, вроде ADX >= 30 и +DMI >- DMI. Также стоит учитывать дополнительные показатели тренда

2. Рынок должен сделать, по крайней мере, два нисходящих бара. Ордер на покупку устанавливается на следующий день (дается два дня на исполнение), на 1/16 выше сегодняшнего максимума.

3. Размещается защитный стоп-ордер на минимуме бара "нокаута" (2). Если он удален больше чем на 5% от вашего входа, то стоп-ордер размещается с ограничением риска в 5%.

Давайте рассмотрим это на конкретных примерах.

На представленном ниже дневном графике акций "Virata Corp." наблюдаются все признаки рассматриваемой модели:

Дневной график VRTA. Модель "нокаут тренда".

1. Состояние рынка квалифицируется как сильный тренд, так как ADX = 52 и +DMI>-DMI. Другие показатели тренда включают удвоение цены за две недели и наличие баров с широким диапазоном и их сильных закрытий в направлении тренда (a), (b), (c), (d).

2. На рынке происходит распродажа с преодолением двух предыдущих минимумов. Ордер на покупку устанавливается на следующий день на уровне 71 13/16, что на 1/ 16 выше текущего максимума.

3. Цена достигает отметки 71 13/16, и происходит открытие длинной позиции.

4. Поскольку минимум торговой установки (611/4) удален более чем на 5% от нашего входа, то мы размещаем защитный стоп-ордер на уровне 63 3/16 с ограничением риска в 5%.

5. Возобновление тренда происходит после открытия рынка с гэпом и цена на следующий день взмывает более чем на 30 пунктов.

Ниже представлен график акций "Gene Logic Inc". В данном случае мы имеем исполнение ордера на второй день:

Дневной график GLGC. Исполнение модели "нокаут тренда".

1. Состояние рынка квалифицируется как сильный тренд, поскольку цена повысилась более чем на 300% за месяц, и значение ADX равно 63 и +DMI>-DMI (не показано на графике).

2. Цена сформировала два нисходящих бара. Ордер на покупку был установлен на следующий день на уровне 797/8, что на 1/16 выше текущего максимума.

3. Ордер не исполнился.

4. Цена достигает уровня 797/8, и у нас открывается длинная позиция.

5. Минимум торговой установки (68) находится на расстоянии более 5% от нашего входа, поэтому мы размещаем защитный стоп-ордер на отметке 757/8 с ограничением риска в 5% от нашей цены входа.

6. Тренд возобновляется, и цена взмывает вверх за следующие несколько дней.

Далее приведен пример акций "Abgenix":

Дневной график ABGX. Реализация модели "нокаут тренда".

1. Состояние рынка квалифицируется как сильный тренд, так как значение ADX равно 47 и +DMI>-DMI (не показано на графике). Другие показатели тренда включают удвоение цены менее чем за три недели, и наличие баров с широким диапазоном с их сильным закрытием в направлении восходящего тренда.

2. Цена формирует два нисходящих бара. Ордер на покупку устанавливается на следующий день на уровне 68 9/16 - на 1/16 выше сегодняшнего максимума.

3. Цена достигает отметки 68 9/16, и у нас открывается длинная позиция.

4. Минимум формации (57 7/8) находится больше чем на 5% от уровня нашего входа, поэтому мы размещаем защитный стоп-ордер на уровне 651/8 с ограничением риска в 5%.

5. Тренд возобновляется, и цена повышается более чем на 20 пунктов за следующие шесть дней.

Вот еще один пример с акциями "Gene Logic", на сей раз модель применяется в короткую сторону:

Дневной график GLGC. Применение модели "нокаут тренда" в короткую сторону.

1. Состояние тренда квалифицируется как сильный тренд, поскольку значение ADX равно 31, а -DMI>+DMI (не показано на графике). Другие показатели тренда включают снижение цены более чем на 80% за месяц и наличие баров с широким диапазоном с их слабым закрытием.

2. Цена формирует два восходящих бара. Ордер на продажу устанавливается на следующий день - на уровне 43 7/16, что на 1/16 ниже текущего минимума.

3. Цена достигает отметки 43 7/16, и у нас открывается короткая позиция.

4. Поскольку максимум торговой установки (513/4) расположен более чем на 5% от нашего входа, мы размещаем защитный стоп-ордер на уровне 455/8 с ограничением риска в 5%.

5. Нисходящий тренд возобновляется, и цена снижается более чем на 24 пункта за семь дней.

Дэйв Лэндри